Le novità del Codice della Crisi e l’Accesso al Credito

Il rapporto Banca Impresa: il ruolo del Commercialista

Lo schema di Decreto Legislativo recante modifiche al Codice della crisi d’impresa e dell’insolvenza,
approvato dal Governo in vista del recepimento della Direttiva Insolvency, introduce
novità di rilievo in tema di ristrutturazione preventiva delle imprese, con effetto dal 15.7.2022.
Le modifiche interessano in particolare l’introduzione di indicazioni concernenti l’adeguatezza
degli assetti in funzione della rilevazione tempestiva della crisi, la rivisitazione degli
strumenti di “allerta”, tramite la previsione di segnali di allarme per la anticipata emersione
della crisi, e il recepimento all’interno del Codice del nuovo istituto della composizione negoziata
della crisi introdotto con il D.L. 118/2021.
I cambiamenti prospettati prevedono un regime non vincolante per l’imprenditore in fase di
accesso agli strumenti per la risoluzione degli squilibri di carattere patrimoniale o economico-
finanziario.
Il dettato normativo contenuto nel secondo comma dell’art. 2086 del c.c., già in vigore dal
2019, contiene tuttavia un preciso dovere in capo agli amministratori che, declinato nel concreto,
prevede la necessità di dotare le imprese di efficaci strumenti, di previsione della crisi
d’impresa e del rischio di perdita della continuità aziendale. Al riguardo, lo schema di Decreto
Legislativo declina in modo più puntuale i doveri in capo all’imprenditore collettivo mediante
la previsione di un monitoraggio periodico degli equilibri di carattere patrimoniale o economico-
finanziario, la verifica della non sostenibilità dei debiti e del going concern a 12 mesi,
oltre alla previsione di segnali di allarme in presenza di debiti scaduti (di natura commerciale,
fiscale o nei confronti dei dipendenti) o di ritardi nel rimborso delle obbligazioni bancarie. Indicazioni
di criticità nella gestione che congiuntamente alle best practice per la redazione del
piano di risanamento, declinate con decreto dirigenziale del Ministero della giustizia, introducono
la necessità di una visione forward looking alla base dell’agire imprenditoriale.
Il cambiamento culturale richiesto pare in linea con i provvedimenti emanati dalle varie Autorità
bancarie, nel corso degli ultimi annui, che hanno inciso sull’operatività e l’assetto organizzativo
degli enti finanziari. L’obiettivo delle varie Autorità, normative e regolamentari, è di
introdurre cambiamenti uniformi indirizzati al rafforzamento del sistema finanziario considerato
nel suo insieme, attraverso interventi sia sulle aziende finanziarie che non finanziarie.
In riferimento al contesto bancario, l’introduzione del principio contabile IFRS 9 da parte dello
IASB, l’emanazione delle Guidelines sui crediti deteriorati e la recente introduzione degli
Orientamenti in materia di concessione e monitoraggio dei crediti in bonis da parte dell’EBA,
hanno richiesto agli enti finanziari l’adozione di una visione prospettiva nella valutazione del
merito di credito delle controparti e un monitoraggio costante delle esposizioni, al fine di introdurre
una gestione proattiva del rischio di deterioramento della qualità dei crediti.
Nel nuovo contesto il Commercialista può supportare l’imprenditore nell’elaborazione di un’adeguata
informativa di carattere finanziario e non finanziario da impiegare all’interno dell’impresa,
per migliorare le performance a salvaguardia della continuità aziendale, e da trasmettere
all’esterno per ridurre le asimmetrie informative e incrementare la fiducia dei vari stakeholder
che entrano in contatto con l’impresa, banche in primis, agevolando quindi la nascita di una
nuova forma di dialogo banca-impresa conforme al mutato contesto competitivo.